江別鶴引小魚兒(梁朝偉 飾)見自己假裝瘋癲的岳父段合肥，說是這個人可以幫助他查出身世。老人暗示小魚兒三更時分來找，說出偽君子江別鶴便是江琴，并且他有可能就是害死江楓(苗僑偉 飾)的兇手，小魚兒還有個肚子上有疤的孿生兄弟，移花宮、魏無牙等人都是他查探的關(guān)鍵。江別鶴在外偷聽了許久，后命江玉郎(關(guān)禮杰 飾)密切注意小魚兒。　　小魚兒遵段合肥的意思，在妓院里拿到藏在玉觀音里的“南天寶藏”，這些動作都騙不了江別鶴，小魚兒也深知這點。江別鶴特地借段合肥大壽之日，邀請各路武林人士，他殺了段合肥、又在賓客酒里下毒，這些罪過，通通被推到小魚兒身上。小魚兒引起公憤，眼看就要喪命，花無缺(吳岱融 飾)及時趕來，強(qiáng)行帶走了他。此時蘇櫻(謝寧 飾)也尋他而來。小魚兒驚知鐵戰(zhàn)(吳孟達(dá) 飾)已死，鐵心蘭(黎美嫻 飾)被交付與他。他急忙撇清關(guān)系，誰料此時花無缺又提出決斗，不忍下手時，邀月又前來逼迫，危機(jī)之時，鐵心蘭竟當(dāng)眾蛻去衣服，抱住花無缺，花無缺只得不動，為她遮羞。小魚兒跳入大海逃生，想到鐵心蘭的種種，愧疚不已。